(来学网)甲公司采用随机模式确定最佳现金持有量,最优现金返回线水平为7000元,现金存量下限为2000元。公司财务人员的下列作法中,正确的有()。
  • A.
    (来学网)当持有的现金余额为1500元时,转让5500元的有价证券
  • B.
    (来学网)当持有的现金余额为5000元时,转让2000元的有价证券
  • C.
    (来学网)当持有的现金余额为12000元时,购买5000元的有价证券
  • D.
    (来学网)当持有的现金余额为20000元时,购买13000元的有价证券
正确答案:
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答案解析:
在现金需求量难以预知的情况下,可以采用随机模式进行现金持有量控制:①当现金量达到控制上限时,用现金购入有价证券,使现金持有量下降;②当现金量降到控制下限时,则抛售有价证券换回现金,使现金持有量回升;③若现金量在控制的上下限之内,便不必进行现金与有价证券的转换,保持它们各自的现有存量。现金存量上限H-最优现金水平线R=2×(最优现金水平线R-现金存量下限L),解得现金存量上限H=2×(7000-2000)+7000=17000(元)。BC两项,现金余额均介于2000和17000之间,不必采取任何措施。